作为战略性新兴产业的重要组成部分，新一代信息技术产业对经济社会全局和长远发展具有重大的引领带动作用。党的二十届三中全会为进一步全面深化改革、推进中国式现代化指明了方向，也为新一代信息技术产业绘就了清晰的发展蓝图。
当前，新一代信息技术产业展现出强劲发展势头，也成为金融机构积极布局的赛道。重仓买入、加大研究及投资力度……券商正通过多种方式与新一代信息技术产业建立起“亲密度”。这不仅彰显了券商等机构对新一代信息技术、人工智能等战略性新兴产业坚定看好的信心，也预示着在创新驱动发展战略的指引下，战略性新兴产业有着广阔的发展空间。
重仓布局战略性新兴产业
从政策面来看，《中共中央关于进一步全面深化改革、推进中国式现代化的决定》明确提出，“完善推动新一代信息技术、人工智能、航空航天、新能源、新材料、高端装备、生物医药、量子科技等战略性产业发展政策和治理体系，引导新兴产业健康有序发展”。在政策的推动下，今年以来，很多新兴产业在各自领域实现了不同程度的技术突破，比如市场普遍关注的人工智能领域。国泰君安电子行业首席分析师舒迪在接受《证券日报》记者采访时表示，2024年上半年，人工智能领域的技术突破主要集中在大模型和生成式AI方面。
“新一代信息技术产业是新质生产力的代表。”华创证券研究所副所长、首席电子分析师耿琛（金麒麟分析师）在接受《证券日报》记者采访时表示。数据显示，截至9月12日，科创板上市公司数量已达575家。其中，科创板新一代信息技术产业公司数量达到239家，占比41.57%。这一数据彰显了新一代信息技术产业的蓬勃生机。
在此背景下，不少金融机构积极布局科创板新一代信息技术产业公司，挖掘具有成长潜力和投资价值的优质企业。从券商重仓股的调仓、换股情况来看，截至二季度末，券商较一季度末新进持有6只相关个股，增持2只相关个股。
其中，国泰君安分别新进持有安集科技、友车科技126.28万股、38.46万股，持仓市值为15886.04万元、611.11万元；天风证券新进持有芯朋微141.06万股，持仓市值为5130.26万元；中信证券新进持有盛科通信130.3万股，持仓市值为5277.01万元；中泰证券新进持有友车科技99万股，持仓市值为1573.11万元；申万宏源证券新进持有龙腾光电201.58万股，持仓市值为639万元；中金公司新进持有气派科技80.19万股，持仓市值为1430.52万元。
增持方面，中信建投增持浩辰软件11.04万股，合计持股数量为34.67万股，持仓市值为1281.46万元；中金公司增持东芯股份77.24万股，合计持股数量为384.27万股，持仓市值为7328.06万元。
整体来看，新一代信息技术产业正以其独特的魅力和巨大的潜力引领着资本市场的投资热潮。从盈利预测来看，盛科通信、气派科技、浩辰软件、东芯股份、安集科技近三个月均被券商研报首次覆盖，并被给予增持、买入、优于大市等较好评级。
多家券商还通过设立专项基金、加大投资力度等方式，重点支持新一代信息技术、现代服务等行业中具有核心竞争力的企业，助力国家产业升级和战略转型。比如，中信证券旗下的金石投资，通过股权投资方式支持符合国家战略性新兴产业布局的科技创新型企业。海通证券以及中银证券等也通过开展私募股权基金投资业务，布局战略性新兴产业。财通证券旗下财通资本表示将围绕新一代信息技术、新能源新材料等代表新质生产力的行业挖掘项目，投早、投小、投硬科技，引导更多资源要素向新质生产力集聚。东方证券旗下东证资本倡导投资“硬科技企业”，通过集团协同优势深入挖掘投资机会。
洞察价值投资机遇
除了“真金白银”买入外，进入下半年，券商等机构对于新一代信息技术产业公司的关注热度依旧不减，在券商精心遴选的金股名单中，出现了多家新一代信息技术产业公司。结合券商7月份至9月份的金股名单来看，比亚迪被券商推荐了34次，彰显了其在新能源汽车及信息技术融合领域的领先地位。其中，中泰证券、招商证券、太平洋证券、民生证券、国联证券这5家券商更是连续三个月力荐比亚迪，充分体现了对其长期发展前景的坚定信心。
此外，立讯精密、美的集团、宁德时代等行业龙头也备受券商青睐，同期被推荐次数均超过20次，这些企业在各自领域内的创新能力和市场地位得到了市场的广泛认可。
当前，券商还持续通过实地调研获取第一手资料，对科创板新一代信息技术产业公司的调研活动也异常活跃。今年以来，券商共调研了205家相关公司，显示出对该领域发展动态的高度关注。其中，东芯股份、中控技术、萤石网络、中望软件、传音控股、澜起科技均受到百家以上券商关注。
值得关注的是，券商还发挥研究优势，深入挖掘新一代信息技术等新质生产力领域的投资机遇，为各类投资者提供更多参考。
耿琛向记者表示，新一代信息技术产业的核心投资机会主要聚焦于两条产业主线——人工智能和半导体领域。在人工智能领域，建议关注积极参与全球AI产业链建设、具有较强产业优势的细分环节龙头。在半导体领域，建议关注半导体设备/材料、晶圆代工领域。
AI大模型和生成式AI技术的快速发展，为算力基础设施相关企业带来了巨大的市场机会。舒迪告诉记者：“2023年数据中心AI加速器的潜在市场总额约为300亿美元，到2027年底这个数字将以约50%的复合年增长率增长，达到1500亿美元以上。算力产业链的景气度也随之不断提升，许多公司开始积极布局相关领域。”
广发证券电子行业首席分析师耿正（金麒麟分析师）在接受《证券日报》记者采访时表示，AI产业链正经历日新月异、百花齐放的蓬勃成长阶段，产业链核心环节显著受益。随着AI训练和推理对算力的需求大幅提升，AI服务器内部的算力芯片、连接产品、存储芯片有望迎来量价齐升。他认为：“在供需关系的波动下，半导体行业呈现出周期性成长的趋势。展望后市，下半年进入传统旺季，行业整体需求有望回暖。”
整体而言，新一代信息技术产业的蓬勃发展给券商等金融机构带来更多投资和业务空间。同时金融机构也在以专业能力服务新质生产力加速发展，在新一代信息技术、高端装备、新材料、新能源、节能环保以及生物医药等领域持续深耕，统筹调动公司研究、投行、私募股权投资、资管等全业务链资源，促进创新资本形成，更好助力具有核心技术的企业提升价值，借力资本市场实现转型升级。
